Арбитраж криптовалют, торгуйте на свои, не стоит брать кредит, "arbitrage-krypto."

[vemelTop]

Главное правило в основе арбитража: купи дешевле, продай дороже. В общем, если вам удается покупать по низкому курсу на одной площадке, моментально переводить монеты на другую, и там продавать дороже, чтобы покрыть комиссии и заработать, вы делаете межбиржевой арбитраж криптовалют.
Поскольку криптовалютный трейдинг только зарождается, но рынки существуют по всему миру, между биржами могут быть существенные различия в цене. Трейдер пользуется этой разницей курсов.

Звучит просто, но в этой схеме есть несколько серьезных рисков, о которых нужно знать, чтобы обеспечить себе заработок на арбитраже криптовалюты.
Что такое арбитраж криптовалют?
Это покупка и мгновенная продажа криптовалюты на разных рынках с целью получить прибыль от разницы в курсах (спрэде) между ними.

Самая простая схема арбитража между биржами криптовалют:

Найти монету или токен, который имеет курс ниже на бирже А, чем на бирже Б.
Купить токен на бирже А.
Продать на бирже Б.
Разницу цен забрать себе.
Важная скорость, поэтому используются сканеры криптовалют, боты для переводов и другие программы, автоматизирующие процесс.

Арбитраж появился давно, он существует и на фондовых и валютных рынках. Но на традиционных биржах торговать по этой схеме сложнее, потому что цены держатся примерно на одном уровне. Но в мире криптовалют, где еще есть потенциал для роста, а объем торгов может наращиваться в отдельных регионах, такая возможность остается. Эту возможность оставляют и биржи, которые неэффективно сотрудничают между собой, что приводит к высокому спрэду.

Известные биржи, которые собирают ликвидность (у которых много пользователей и постоянные торги) управляют ценой остальной части рынка, а более мелкие биржи подчиняются общему тренду. Тем не менее на локальных биржах происходит задержка изменения курса, и это открывает возможность арбитража на биржах криптовалют.

Как работает арбитраж?
Арбитраж становится возможным из-за разницы в объемах торгов между двумя отдельными рынками. Причина проста: на рынке с большими объемами, где есть достаточно предложений по монете, цены, скорее всего, дешевле. Но на рынке, где предложение данной монеты ограничено, она будет дефицитнее, а значит, курс выше.

Иногда это работает в противоположном направлении: можно брать монеты на маленькой бирже и продавать на большой. Обычно, токен дешевле торгуется на 2p2-обменниках и тех площадках, где нет верификации.

Всплеск популярности криптовалюты в начале 2018 года привел к резкому увеличению. По всему миру начались активные торги, и на биржи попало много денег. Но биржи не входят в единый альянс, не используют общую политику, в общем никак не договариваются. Низкий объем на некоторых биржах приводит к тому, что курс не сразу адаптируется к средней цене по всему миру.

Самый известный прецедент различий в ценах криптовалюты — Kimchi Premium. В январе 2018 года курс биткоина в Южной Корее был на 50% выше по сравнению с мировыми ценами.

Есть несколько видов арбитража по степени автоматизации:
ручной арбитраж, когда трейдер сам контролирует различия в ценах, создает ордера и переводит средства между площадками;
мониторинг через бота — специально настроенный бот анализирует цены на площадках и сообщает пользователю о выгодных парах,
автоматический арбитраж — биржевой бот или сервис проводят сделки в автоматическом режиме. Скрип настроен так, чтобы отслеживать цены, размещать ордер, переводить монеты на адрес на другой бирже и там продавать их. Бота можно написать самостоятельно или купить. Есть open source проекты, которые можно скачать бесплатно и настроить под себя. Например, можно нагуглить бота для внутрибиржевого арбитража на LocalBitcoins. Но будьте внимательно! Такие проекты могут оказаться скамом, чтобы забрать адрес вашего кошелька.
Есть несколько видов арбитража по выбранной стратегии:

базис, простой — торговля на разнице цен на отдельных площадках, например, купить на LocalBitcoins и продать на OKEx. Учитывайте комиссии!
внутрибиржевой, треугольный — имеем 1000 USD, покупаем, например, ETH, обмениваем на XRP, продаем за USD. Если цены соотносятся правильно, то вы получите больше USD, чем вводили.
статический арбитраж — два депозита на разных площадках. Нужно отслеживать колебание спрэда. Когда на бирже А спрэд выше исторического соотношения, нужно продать монеты и одновременно купить их на другой бирже.
Подробнее про виды арбитража на классическом рынке можно узнать из видео:


Простой пример
Шаг 1: Бот сигнализирует о разнице в цене: XRP/USDT на бирже А стоит $0,355470; на бирже Б — $0,377364.

Шаг 2: Проверяю ликвидность бирж.

Шаг 3: На бирже А покупаю XRP на 1000 долларов. Комиссия 0.2%. Получаю 2807 XRP.

Шаг 4: Перевожу XRP на биржу Б, вывод XRP бесплатен.

Шаг 5: Получаю XRP на аккаунте бирж Б.

Шаг 6: Продаю 2807 XRP по курсу $0,377364. Получаю 1059,26 долларов.

На арбитраже криптовалюты гипотетически удалось заработать почти $60.

Среди преимуществ арбитража называют:

быструю прибыль, которая собирается практически в автоматическом режиме, если вкладываться в правильные сервисы или написать программу самому,
большой выбор — множество монет и торговых площадок, в соотношении которых можно найти разницу в ценах для получения прибыли с арбитража,
меньшая конкуренция, так как сфера только зарождается,
высокая волатильность дает больше возможностей заработать на разнице в ценах.
Сканер для арбитража
Есть множество программ разной стоимости и функциональности. Мы собрали некоторые по отзывам:

AlgoTradingCenter — «Межбиржевой арбитраж криптовалют» за 345 долларов. Только анализ бирж и пар, без возможности покупки через программу.
бесплатный проект, который работает на донатах, — http://trd.ai/,
DeepForks — бот с аналитикой,
для быстрого арбитража используется автоматизация, о ней мы писали в статье про ботов.
О чем важно помнить
То, что зарабатывать на арбитраже криптовалют можно, не оспоримо. Но этот путь может показаться излишне простым. Нельзя забывать о высоких рисках любых предприятий с деньгами, особенно на криптовалютных рынках.

Начинайте арбитраж только если действительно понимаете, что это. Лучше иметь достаточно технических знаний.
Выбирайте правильные биржи, чтобы не нарваться на скам. Смотрите, какие комиссии, как работает техподдержка, сколько предложений (не поддельная ли ликвидность) и прочее. Со временем составите свой список из нескольких площадок.
Регистрируйтесь на площадках заранее. Смотрите, чтобы площадка работала с резидентами РФ (или вашей страны) или используйте анонимное ПО.
Учитывайте, что есть задержки при переводе денег. Например, биткоин или эфир часто загружены, а комиссия майнеру окажется высокая, это собьет всю стратегию, и вы можете остаться в минусе.
Проводите расчет всех комиссионных сборов. Иногда арбитраж не окупит себя!
Торгуйте с небольших сумм.
Не ведитесь на бесплатные программы и дешевые сервисы. Это может быть опасно. Ищите программы для арбитража по отзывам, лучше в англнете. Профессиональные боты стоят дорого

Разница котировок криптовалют на различных площадках дает возможность трейдеру получить дополнительный доход. Такой способ торговли называется арбитраж, и его суть состоит в покупке токенов с целью их перепродажи по более высокой цене.

На фондовых и валютных рынках арбитраж появился давно. Однако на традиционных биржах торговать по этой схеме сложнее, потому что разница в котировках очень незначительна. Криптовалютные трейдеры получают больше возможностей для такого вида заработка из-за существенных перепадов в ценах бирж на цифровые активы.

В чем разница?
Курсовые разницы возникают из-за разной ликвидности торгов на биржах, объяснил криптоаналитик и частный трейдер Дмитрий Фомин. По его словам, на больших платформах много пользователей и торги идут активно, поэтому котировки всегда рыночные. А на мелких биржах ликвидность низкая, поэтому курсы на них могут отставать от рынка.

Другом фактором, влияющим на арбитраж, эксперт назвал высокие комиссии. Фомин пояснил, что чем больше стоит транзакция, тем меньше арбитражеров готовы браться за сделки, и тем вероятнее образование курсовых разниц между крупными и мелкими биржами.

Разница в котировках может быть из-за того, что торги к BTC, например, идут к разным монетам/валютам, считает СЕО платформы Cryptorg Андрей Подолян. Он привел пример, что в одном месте это могут быть торги к USDT, а в другом к обычному фиатному USD.

Также, эксперт считает, что разница в котировках и цене может появляться из-за того, что ввод/вывод монеты на бирже закрыт. Он уточнил, что из-за этого внутри биржи возникают свои, особые условия.

«Причем, если ввод/вывод на бирже закрыт долгое время, то разница в ценах может быть весьма существенной. Например, так совсем недавно было с монетой LUNA», — напомнил Подолян.

Цена актива формируется за счет баланса спроса и предложения, добавил старший аналитик Bestchange.ru Никита Зуборев. Он указал, что для криптовалют нет какой-либо центральной организации, публикующей официальный курс обмена, как это происходит в мире финансов для валют с плавающим курсом.

На разных криптобиржах будет разный уровень спроса и предложения: как с ценами на продукты в двух соседних магазинах

Возможность заработать на этой разнице очень сильно влияет на спрос и предложение в том или ином сервисе, считает эксперт. Он заметил, что это уравновешивает цены на рынке, поэтому «арбитражники» в некотором смысле крайне полезны для всей индустрии.

Какие схемы используют трейдеры
Самый популярный вид арбитража — это автоматический межбиржевой, с помощью ботов, рассказал Зуборев. Он объяснил, что робот самостоятельно анализирует сотни торговых пар на десятках централизованных и децентрализованных бирж, пересылает средства между биржами и выставляет ордеры на покупку и продажу.

«Участие человека в таких операциях минимально, только первоначальная настройка и поддержание актуализации», — добавил старший аналитик Bestchange.ru.

Арбитраж в данный момент в 99% случаев осуществляют автоматические торговые системы, согласился СЕО платформы Cryptorg Андрей Подолян.

Сейчас распространен такой вид арбитража, как треугольник. Он работает в рамках одной биржи, рассказал эксперт. Выбирается монета, которая торгуется минимум в трех парах: алгоритм может купить ETH за USDT, затем продать ETH за BTC и в завершении продать BTC в USDT. Таким образом, в конце у трейдера снова остается баланс в USDT.

В такой связке достаточно получить небольшой % профита, чтобы арбитраж был успешным, говорит Подолян. Он пояснил, что даже 0,01% плюса с учетом комиссии уже означает, что связка была удачной. По его мнению, десятки и сотни таких кругов в итоге могут за день давать хороший профит. Данный вид арбитража особенно прибылен на биржах с невысокой ликвидностью, где есть рыночные отклонения, считает эксперт.

Также сейчас популярен арбитраж между спотовым и фьючерсным рынком, добавляет Подолян. Он сообщил, что в работе на фьючерсах участвуют как бессрочные контракты, так и контракты с ограниченным сроком действия (квартальные, месячные и так далее).

Как правило, такой арбитраж хорош на сильных рыночных движениях. Когда возникают новостные импульсы. Появляются раздвижки между всеми контрактами, которые проторговываются
Торговые риски
Самая большая проблема для арбитража — это заморозка или задержка вывода средств.Ообычно расхождение в курсах — это сиюминутное событие, которое провоцирует большое количество людей и роботов заработать на этом, поэтому очень важно время реакции. Чем дольше будут идти средства с одной биржи на другую, тем выше вероятность не успеть и в итоге потерять из-за комиссий или изменения цены актива.

Также Зуборев обратил внимание, что существуют риски взлома смарт-контрактов, если используются децентрализованные биржи. Эксперт уточнил, что здесь возникает дилемма: увеличивать ли количество рассматриваемых бирж за счет низколиквидных молодых проектов, которые чаще всего и порождают такие расхождения с централизованными биржами.

Эксперт предупредил, что не стоит исключать и возможные санкции со стороны централизованных сервисов за подозрительную активность или в существующих реалиях и по политическим мотивам.

Еще одним не самым очевидным риском эксперт назвал потенциальный бэкдор в торговом роботе. Зуборев подчеркнул, что для корректной работы автоматов необходимо предоставить API-ключи, которые по факту отдают им полный доступ к вашим средствам. И разработчик, имея возможность удаленного управления, может воспользоваться этим в своих корыстных целях, предостерег аналитик.

Базовый риск — это убыток, понесенный из-за того, что цена токена упала во время перевода с биржи на биржу, по мнению криптоаналитика и частного трейдера Дмитрия Фомина. Это может быть связано с ограничениями в работе биржи, с зависанием транзакции в блокчейне и другими факторами, влияющими на скорость проведения сделки.

Надо тщательно проверять выбранные токены и платформы, а также внимательно вводить адреса для перевода и выбранную сеть, чтобы не потерять свои средства из-за спешки.

Любая торговля на бирже сопряжена с рисками, конечно арбитражные стратегии наименее рискованные из всех, но у них есть где упасть, будем учиться, куда подложить солому.
Главный риск межбиржевого арбитража криптовалюты, изменение цены в открытой позиции.
Например вы купили монету за 10 едн. с целью продать её по 11 едн., но за то время, что вы пересылали монеты с одной биржи на другую, её стоимость упала до 9 едн., и тогда вы получаете убыток вместо прибыли.

Возникает извечный русский вопрос. Что делать?

Самый простой способ это разделить ваш счёт на две половинки, между биржами. На той бирже, где вы будете покупать монеты, у вас Доллары или ВТС, а на той где продаёте, торгуемая монета.

К примеру торгуем ЕТС, на Huobipro покупаем, на Gate продаём.
На первом шаге все деньги на Huobipro, покупаем на половину суммы ЕТС и пересылаем их на Gate. Дальше Выставляем заявку на покупку второй половины ЕТС на Huobipro и заявку на продажу монет на Gate. Обязательно следим за разницей цен, если на одной бирже заявка полностью исполнена, то на второй нужно немедленно закрыть сделку для уравнивания объёма. Не важно если вы потеряете часть прибыли исполнив заявку по рынку, главное баланс.
Как только все заявки выполнены, пересылаем купленные монеты с Huobipro на Gate и деньги с Gate на Huobipro. Повторяем цикл до тех пор, пока сохраняется прибыль от сделок.

Этой простой операцией мы постоянно держимся в текущих ценах не допуская убытков. Потому что, если цена упала и вы продадите монет на меньшую сумму, чем купили, то на вторую половину денег вы купите больше монет по меньшей цене. В случаи роста цены, на одной бирже вы купите меньше т.к. цена за 1 монету выше, но и продадите имеющиеся монеты на другой бирже дороже, за большую сумму, в итоге у вас будет постоянный рост количества монет и денег.


Второй способ ограничение рисков от изменения цены во время трансфера монет.
Отмена самого перемещения монет с биржи на биржу, звучит как лечение головной боли топором но, тем не менее, это работает.
Рассказываю как.

До сих пор я приводил примеры арбитража абсолютной цены, а есть ещё относительная цена или точнее её изменение. Обычно этот способ используют «взрослые» торговцы фьючерсами и опционами, но нам он тоже пригодиться.

В чём суть, на данный момент, разница цен по какой-то монете, между двумя биржами, 50 центов. На бирже с более высокой ценой, мы монетку продаём, на другой, где дешевле, покупаем и обязательно запоминаем разницу цен! Теперь после входа в позицию, следим за изменением цены и записываем данные в табличку для анализа.
Вход в сделку Разница цен выросла Разница цен уменьшилась
Цена продажи (прибыль) 10 10,4 (-0,4) 9,7 (+0,3)
Цена покупки (прибыль) 9,5 9,8 (+0,3) 9,4 (-0,1)
Дельта (прибыль) 0,5 (0,0) 0,6 (-0,1) 0,3 (+0,2)
Что получилось?
При увеличении разницы в цене между монетами, мы получаем совокупный убыток, т.е. прибыль на одной бирже не перекрывает убыток на другой биржи.
При уменьшении разницы цен мы получили прибыль по общей позиции. т.к. убыток меньше чем прибыль.

Из этого можно сформировать правило для торговли, следим за спредом (разницей цен) между монетами и как только они достигаю локального максимума, заходим в сделку. После того как спред уменьшится, сделку закрываем, т.е. купленную монету продаём, а проданную покупаем обратно. В итоге, наш совокупный баланс на обеих биржах станет больше чем был на начало сделки.

Недостатком обоих способов является разбиение счета на две половины, что уменьшает получаемую прибыль ровно в два раза. Торговля относительны спредом менее рискованная, но количество сделок и прибыль в каждой из них меньше. С другой стороны на наиболее ликвидных монетах и биржах эта возможно единственный вариант, так как разница в ценах может быть минимальной.


Для смелых духом
можем предложить торговлю с использованием маржинального кредитования. Сейчас многие крупные биржи вводят маржинальную торговлю, это позволяет трейдеру увеличить объём своих средств, получая недостающую сумму в качестве краткосрочного кредита под залог монет на счёте. В качестве обеспечения берутся самые ликвидные монеты, чаше всего биткоин и ETH.
Размер кредитного плеча, множитель вашего счета, от 2 до 5, т.е. вы с можете увеличить объём своего счёта относительно залога от 2 до 5 раз. Проценты за использования кредита от 1% в день до 3% в год. Технически это другие пользователи биржи предоставляют вам свои монеты в долг, поэтому кредитная ставка плавает в зависимости от спроса и предложения.
Стратегий использования маржинального плеча может быть две, первая, вместо торговли полностью на свои средства, вы на одной из бирж используете маржинальные, при этом разбивать счёт на две равные половины нет необходимости, можно использовать пропорцию 7 к 3, остаток в 4 части мы добиваем через маржу. Таким образом, с одной стороны вы уменьшаете риски изменения цены во время сделки, а с другой, вам удаётся сохранить 70-80% прибыли относительно торговли без контроля рисков.

Второй способ, это использование шортовых сделок, это такой тип сделки, когда вы продаёте актив, которого у вас нет. Например, в нашем случаи, на одной из бирж нам нужно продать монету, а на другой купить, не важно торгуем мы относительный спред или абсолютный, в случаи использования «шорта», нам не нужно продавать свои монеты, мы можем взять их взаймы у биржи, а когда будем закрывать сделку, купим их на рынке (или пополним депозит, переслав с другой биржи) и вернём долг.
Этот способ так-же позволяет разбивать счёт в неравной пропорции, а значит увеличивать прибыль и начинать сделку с любой монеты, в которой есть прибыль, ведь на другой бирже у нас деньги, и там можно купить любой актив, а на бирже где нужно продавать монеты, этого актива может не быть, и что бы не ждать пока он сюда приедет, можно и нужно использовать шортовую продажу.


Cамый секретный способ
О нём не пишут в умных книгах и молчат в интернете, использование шортовой продажи как хеджа.
Хеджирование это защита актива от изменения цены, обычно это продажа фьючерса против купленной акции или покупка фьючерса против проданного опциона.
В случаи арбитража криптовалютой, защитная продажа против покупки.
В чём смысл столь сложных и непонятных терминов?
Есть две биржи на которых можно с прибылью осуществлять арбитражные операции, при этом на них нет возможности включить маржинальную торговлю, а таких бирж сейчас большинство, разбивать счёт пополам, не выгодно, прибыли будет мало.
Единственный вариант, это купить монету и отправив её в 20 минутное путешествие скрестить пальцы на удачу, что цена не обрушится в последний момент.
Возможно, несколько сделок пройдёт с прибылью, но следующая может стать убыточной, и возможно потерять всю прибыль за день, а то и больше.

Нужна защита, но не в ущерб прибыли!

Для это используем вот такой трюк, после покупки монеты, продадим такой же объём монет на любой ликвидной бирже в шорт, не важно сколько эта монета будет стоит, нам важна не сама цена а дельта её изменения, это и есть наш хедж т.е. защита, а дальше всё как по учебнику, купленную монету отправляем другую биржу и продаём её там.
Если в момент закрытия сделки цена падает, то ничего страшного не происходит, наш хедж даст прибыль, продали мы дороже, купим обратно дешевле, полученная прибыль компенсирует убытки по проданной дешевле монете.
А если цена не изменилась, то за сколько продали хедж, за столько и купили, получим небольшой расход по комиссии. При росте стоимости «лишней» прибыли не получим, она будет съедена убытком по хеджу.

Столь сложные схемы не так-то просто понять, а торговать их, находясь под стрессом потери средств ещё сложнее, поэтому не устану повторять, сервис Cryptoroute специально создан для облегчения торговли криптовалютами!

Не стоит пренебрегать правилами безопасности:
После анализа рынка и выбора подходящей по размеру прибыли монеты, обязательно зайдите на сайт биржи и убедитесь, что данную монету можно выводить и принимать на депозит. Мы в нашем сервисе Cryptoroute делаем это автоматически, раз в минуту, но проверить стоит.
Разбивайте весь объём сделки на несколько заявок. Выставляйте их «лесенкой» с небольшим отступом, это поможет бороться за первое место в стакане заявок, не снимая свою заявку с рынка, в этот момент вас могут исполнить, а снимая заявку из глубины стакана, и перевыставляя её на лучшую позицию. Такая карусель поможет вам всегда быть первой заявкой в стакане, и следовать за ценой, если цена будет падать, то вы будете усреднять свою позицию, покупая следующие части по более низкой стоимости.
Не жадничайте, помните инвестор это жадный «скальпер». Как только на одной бирже исполняется заявка, закрывает вторую половину, если не поддерживать соотношение объёмов на биржах, то рано или поздно попадёте на резкое изменение цены против вашей позиции. Уже несколько месяцев у меня на балансе висит пара тысяч Рипликов, которые мне не хотелось продавать с убытком в 1 цент на монету, с тех пор падание цены на 60% служит мне наглядным уроком, жадность это плохо!
Используя маржинальное кредитование, следите за ценой, не закупайтесь на всё, ваша позиция может быть принудительно закрыта, если обеспечения не хватит для покрытия убытков и даже раньше, биржа не допустит отрицательного баланса вашего счёта.
Не гонитесь за супер прибылью, лучше десять синичек, чем один жирный лебедь, ведь он в самый неподходящий момент меняет свой цвет на чёрный.
Торгуйте на свои, не стоит брать кредит, продавать почку или закладывать квартиру. При любых раскладах трейдинг это риск. Не подставляйте себя и своих близких!